動力鋰電池是新能源汽車的心臟，決定了新能源汽車的續(xù)航里程、壽命。鋰金屬由于質量輕、燃燒溫度高，被廣泛應用于新能源汽車動力鋰電池的制造。隨著新能源汽車產業(yè)的高速發(fā)展和滲透率的快速提升，作為重要動力的鋰電池無疑站在了新能源汽車產業(yè)發(fā)展風口中的風口。

德勤管理咨詢于日前公布《我國鋰電行業(yè)發(fā)展德勤觀察》（以下簡稱《報告》），分析了我國鋰電行業(yè)發(fā)展趨勢、技術革新方向，并對近幾年重要鋰電上市公司研發(fā)投入和資本市場表現進行了復盤。

《報告》指出，得益于全球節(jié)能減排趨勢及新能源汽車產業(yè)的快速發(fā)展，全球鋰電池市場需求上升迅猛，預測在2025年達到1223億瓦時。2020年，我國市場對動力鋰電池的需求位居世界首位。隨著我國新能源汽車的消費驅動及整體生態(tài)環(huán)境的提升，即使補貼退坡，我國動力鋰電池終端需求仍持續(xù)樂觀，預計未來五年會以40%的CAGR（年復合上升率）上升。

23%、40%、67%

全球鋰電市場高速發(fā)展

全球鋰電池市場在2018年后進入需求高速發(fā)展時期，鋰電池需求量由2018年的187億瓦時上升到2020年的279億瓦時，預計2021年達到352億瓦時，2025年將上升至1223億瓦時。同時，電動汽車全球滲透率也將大幅上升，預計2025年、2030年和2040年，將分別提高到23%、40%和67%。

44.1%

政策紅利加速我國動力鋰電池市場發(fā)展

2016年至2020年，我國出臺了一系列政策扶持新能源汽車產業(yè)發(fā)展，包括傳統(tǒng)車限牌和限行、新能源汽車購置稅優(yōu)惠、加速推進充電基礎設施建設、加大政府對新能源汽車的采購力度等，在推動電動汽車行業(yè)發(fā)展的同時，也造就了上游鋰電行業(yè)的迅猛擴張。

《報告》指出，坐擁全球最大的消費市場和新能源汽車銷售額，我國市場動力鋰電池需求在過去5年內位居世界首位，2016年~2020年，以24.3%的CAGR上升。公開數據顯示，2020年，我國市場對動力鋰電池的需求占全球的44.1%，歐洲占30.4%，美國占19.7%，加拿大占2.3%，日本占2.0%，韓國占1.5%。

《報告》預測，2021年，我國動力鋰電池終端需求將上升至73億瓦時，到2025年，將達到360億瓦時，CAGR上升將達到40%。

值得注意的是，現行新能源購車補貼雖將于2022年年底結束，但《新能源汽車產業(yè)發(fā)展規(guī)劃（2021-2035）》中確定了未來新能源產業(yè)發(fā)展的5項戰(zhàn)略發(fā)展任務，從技術、商業(yè)模式、競爭格局等方面進一步提升整體發(fā)展格局。規(guī)劃明確，到2025年，新能源汽車新車銷量要達到汽車新車銷量總量的20%左右。

《報告》認為，隨著我國新能源汽車市場由政策導向型轉變?yōu)橄M驅動型，上游動力鋰電池行業(yè)發(fā)展將趨于穩(wěn)健，電池廠將逐步從純供應商轉變?yōu)檎噺S的戰(zhàn)略伙伴。

200.3%

發(fā)展前景廣闊但挑戰(zhàn)諸多

隨著新能源汽車產業(yè)的快速發(fā)展，鋰電池瓶頸凸顯。據報道，當前動力鋰電池短時間已成為制約電動汽車發(fā)展的新難題。

我國鋰電池產量位居世界首位，但生產鋰鹽的原材料卻依賴進口，鋰資源短板問題突出。

資料顯示，全世界鋰儲量重要集中在智利、澳大利亞、阿根廷，合計約占全球鋰儲量的75%。我國生產鋰鹽超過60%的原料要進口。就國內鋰儲量看，機構數據顯示，我國鋰資源量約為714萬噸，81.6%賦存鹽湖中，10.9%為鋰輝石形態(tài)，7.5%以鋰云母形式存在。分地區(qū)看，青海占比超過40%，西藏、四川分別占比31.1%和10.6%。從開采成本來看，鋰輝石多集中在高原地帶，開發(fā)難度大，產量受限；鹽湖鹵水提鋰較硬巖礦提鋰更加具備成本優(yōu)勢，鹽湖提鋰也將構成未來全球新增鋰礦產量的主體。

公開數據顯示，今年上半年我國新能源汽車產銷分別為121.5萬輛和120.6萬輛，均同比上升兩倍。據動力鋰電池聯盟數據，1~六月，我國動力鋰電池裝車量累計52.5億瓦時，同比累計上升200.3%。國泰君安預計，2021年我國鋰需求為43萬~52萬噸，供需呈緊平衡態(tài)勢。

JatoDynamics(汽車數據分析公司)稱，當前我國的新能源車價格已平均降至22100歐元(折合人民幣16.81萬元)。按中泰證券預計，今年全球新能源汽車銷量將達到593萬輛。若按此估算，全球新能源汽車銷售額將達9968.33億元，其中，電池成本約占新車的30%~40%，也就是說，今年鋰電池的市場規(guī)模或在2990.50億元~3987.33億元。按照每年上升30%計算，三年后市場過萬億。

《報告》認為，在全球鋰電市場大跨步邁向TWh（億千瓦時）時代之際，我國鋰電行業(yè)發(fā)展要聚焦三個方向，一是技術層面，要提高電池效率及再利用性，重視電池安全性，降低電池成本；二是商業(yè)模式層面，要強調合作，共同創(chuàng)建新能源車生態(tài)系統(tǒng)，發(fā)展數據驅動的鋰電智能化（如智能充電和電池梯次利用和回收等）；三是在產業(yè)布局層面，要鼓勵產業(yè)鏈上下游打通，提高公司整體競爭力，積極參和國際市場競爭。

業(yè)內專家表示，要滿足高速上升的需求，需綜合考慮政策導向和價值鏈趨勢，供應端公司要提升技術創(chuàng)新、價值整合和生態(tài)賦能所需的能力，從單點技術的裂變、產業(yè)鏈的穩(wěn)定和生態(tài)圈的共贏這三個方面共同塑造和提升鋰電行業(yè)的整體盈利能力。