最近LG化學公布了2024Vision，按照5年來規劃，要把電池占整個公司的比重，從原來的22%提升到49%，超過其他化工的項目。電池業務要拉到近31萬億韓元。

這個數據很嚇人啊，依據2019年的銷售指引為十萬億韓元，其中動力鋰電池占一半，ESS儲能1.2萬億韓元，小電芯3.8萬億韓元。依據韓國的證券公司分解，2019年LG的經營層面三個方面都有不同的點：

圓柱：在東南亞市場兩輪電動化的需求，LG供應的是圓柱電芯，這塊LG占了全球的20%-30%市場，和給松下和SDI要搶季節性的需求，目前IT產業的需求降下來了

儲能:LG打算分配1.2萬億韓元，海外市場主攻北美市場，韓國國內和海外預期3:7

動力鋰電池：奧迪E-Tron的初始銷量超過預期，產量擴張計劃將張大至40％，LG在波蘭的初始成本比較高，但是整個GWh的投資相對較低

備注：按照今朝的匯率是585.52億人民幣

假如LG可以完成從2018年的6.5萬億韓元，2019年上升到10萬億韓元，而2024年這個增速就完全依賴電動汽車的快速上量了。

這里有一個問題，韓國電池公司LG和SK很high的在布局，日本的電池公司呢？這是2013年日韓公司爭奪全球客戶，在巨大的需求面前，猶如紛紛掉隊了。

到今朝的情況日本電池公司基本被壓縮回日系+Tesla。

我覺得這里還是很有講究的，日本本國的bEV和PHEV做不起來，以2018年為例，bEV為26,488臺，PHEV為21,724臺，HEV109.76萬臺。日本的電池公司，是按照原有的鎳氫和小型鋰離子電池的方式來做電池系統的，不是按照GWh來做的，這樣的方式限制了在bEV的新的模式。

bEV的模式，今朝看來是幾家擴充產量，往上游占據資源然后把單kwh的成本拉到極致的模式，這種操作模式要巨量的資金。LG在2019年電池業務資本支出預計183億元，2019年動力鋰電池292億，算算這筆賬，真的是有錢才能玩這個游戲。

小結：隨著芯片產業里面中韓兩國材料層面打來打去，在電池方面韓國這里真的是不會放，后面SDI會不會在母公司的支持下闊起來說不準呢。