近日，國(guó)家主席習(xí)近平在上海參觀訪問時(shí)指出，發(fā)展新能源汽車是邁向汽車強(qiáng)國(guó)的必由之路。而不久后，又出現(xiàn)了新的催化劑刺激，特斯拉將開放所有的專利技術(shù)，各地政府將集中推廣新能源汽車、加快建設(shè)充電樁建設(shè)等種種利好，新能源汽車熱度再起。

特斯拉帶動(dòng)新能源汽車產(chǎn)業(yè)鏈?zhǔn)芤?/p>

從國(guó)內(nèi)行業(yè)情況來看，新能源汽車概念的王者歸來，一個(gè)重要的方面是地方政策持續(xù)落地，進(jìn)而推進(jìn)了新能源汽車的銷量。根據(jù)我國(guó)汽車工業(yè)協(xié)會(huì)統(tǒng)計(jì)，新能源乘用車產(chǎn)銷繼續(xù)保持較快上升。五月，新能源汽車生產(chǎn)3770輛，同比上升98.32%。其中，生產(chǎn)插電式混合動(dòng)力乘用車1014輛，同比上升567.11%;生產(chǎn)純電動(dòng)乘用車1851輛，同比上升176.68%。

在銷量增速持續(xù)攀高的背景下，二季度以來，上海、西安、江蘇、北京等地也先后落實(shí)了新能源政策，涉及補(bǔ)貼、目標(biāo)、稅收優(yōu)惠、基礎(chǔ)設(shè)施等多個(gè)方面。如江蘇公布的新能源汽車補(bǔ)貼細(xì)則顯示，最高補(bǔ)助可達(dá)每輛車20萬元。北京也進(jìn)入新能源汽車政策密集出臺(tái)期。隨著多地相繼出臺(tái)新能源汽車應(yīng)用推廣政策的推進(jìn)，這也為新能源汽車放量奠定了基礎(chǔ)。

對(duì)此，有行業(yè)分析師認(rèn)為：發(fā)展新能源汽車對(duì)國(guó)家提升制造業(yè)層次、能源安全、環(huán)境保護(hù)等領(lǐng)域均有重大意義。特斯拉技術(shù)開源會(huì)刺激其不斷通過技術(shù)升級(jí)引領(lǐng)行業(yè)的發(fā)展，從而推動(dòng)全產(chǎn)業(yè)鏈?zhǔn)芤?。從零部件到電機(jī)、電控、電池，再到材料公司都有望受益。尤其是技術(shù)領(lǐng)先、市場(chǎng)份額大的上市公司值得關(guān)注。

關(guān)于行業(yè)整體發(fā)展方向，東方證券總結(jié)，看好新能源汽車中長(zhǎng)期需求空間，在經(jīng)歷前期政策驅(qū)動(dòng)導(dǎo)致普漲后，現(xiàn)階段將進(jìn)入分化階段，只有具有技術(shù)含量、能獲得訂單的公司有望走出獨(dú)立行情。建議從三條主線選擇投資標(biāo)的：一是，電池產(chǎn)業(yè)鏈角度：新宙邦、滄州明珠、杉杉股份、江蘇國(guó)泰;二是零部件配套：均勝電子、松芝股份;三是獲得新能源訂單整車公司：江淮汽車、宇通客車、比亞迪。

充電樁、充電站將突破發(fā)展阻力

新能源汽車產(chǎn)業(yè)要大發(fā)展，充電樁、充電站的建設(shè)是新能源汽車大規(guī)模啟用的前提。正是由于充電設(shè)施建設(shè)滯后，特斯拉在華發(fā)展遇阻。為進(jìn)一步加快全國(guó)充電網(wǎng)絡(luò)設(shè)施建設(shè)，六月十一日，特斯拉與銀泰集團(tuán)共同宣布，合作啟動(dòng)目的地充電項(xiàng)目，但目前，特斯拉仍未與國(guó)網(wǎng)就超級(jí)充電站建設(shè)一事達(dá)成協(xié)議，僅北京、上海建設(shè)了2個(gè)光伏超級(jí)充電站。

據(jù)業(yè)內(nèi)人士介紹，充電樁建設(shè)一直是電動(dòng)汽車在我國(guó)發(fā)展的重要阻力，此次電動(dòng)汽車充換電設(shè)施市場(chǎng)向混合所有制邁進(jìn)，將極大促進(jìn)充電設(shè)施建設(shè)和電動(dòng)汽車的發(fā)展，根據(jù)國(guó)家電網(wǎng)公司營(yíng)銷部副主任沈建新介紹，計(jì)劃于2014年上半年再建設(shè)65座充換電站、3000個(gè)充電樁。國(guó)網(wǎng)2014年預(yù)計(jì)將進(jìn)行5次招標(biāo)。未來3年國(guó)內(nèi)新能源汽車充電設(shè)備增速將明顯加快，新能源汽車充電配套市場(chǎng)規(guī)模將達(dá)到70億元。充電樁相關(guān)上市公司有望受益。

從國(guó)內(nèi)13家涉及充電樁概念的上市公司中，最被分析師看好的是具有技術(shù)優(yōu)勢(shì)和運(yùn)行相關(guān)經(jīng)驗(yàn)國(guó)網(wǎng)系公司先發(fā)優(yōu)勢(shì)明顯的公司，首先是許繼電氣和國(guó)電南瑞。資料顯示，許繼電氣占據(jù)國(guó)網(wǎng)60%以上的市場(chǎng)份額，國(guó)電南瑞占據(jù)國(guó)網(wǎng)30%的市場(chǎng)份額。兩家公司均參與了國(guó)家電網(wǎng)和行業(yè)電動(dòng)汽車充電設(shè)施技術(shù)標(biāo)準(zhǔn)的制訂。

已經(jīng)受益充電樁的上海普天和奧特迅，兩家公司2013年度凈利潤(rùn)同比增幅均超過100%。其中上海普天年報(bào)顯示：公司充電機(jī)、充電樁年產(chǎn)銷率保持在95%左右，確保了公司收入的穩(wěn)定上升。公司還在深圳、北京、上海以及杭州都投資建設(shè)了充電站，并且深圳的充電站項(xiàng)目已經(jīng)實(shí)現(xiàn)盈利平衡。奧特迅相關(guān)人士介紹，公司已經(jīng)和南方電網(wǎng)合作，完成了深圳大運(yùn)中心、和諧兩個(gè)電動(dòng)汽車充電站以及134個(gè)充電樁的設(shè)備供應(yīng)，具有突出的先發(fā)優(yōu)勢(shì)。公司表示，充足在手訂單保障2014年業(yè)績(jī)持續(xù)高上升。

中期業(yè)績(jī)預(yù)增的科陸電子，其業(yè)務(wù)存在于新能源及電動(dòng)汽車充電領(lǐng)域。公司成功中標(biāo)深圳建設(shè)的首批電動(dòng)汽車充電站項(xiàng)目，為該充電站供應(yīng)直流充電機(jī)和交流充電樁產(chǎn)品，產(chǎn)品在深圳大運(yùn)會(huì)，會(huì)展中心和飛機(jī)場(chǎng)投入運(yùn)行。北京本地充電樁概念股動(dòng)力源，公司表示，已經(jīng)具備了建立充電站的能力和持續(xù)研發(fā)的能力。

電池行業(yè)加快技術(shù)進(jìn)步步伐

新能源汽車推廣的最大瓶頸在于動(dòng)力鋰電池，動(dòng)力鋰電池現(xiàn)階段的最大問題在于經(jīng)濟(jì)性和能量密度。要撬動(dòng)新能源汽車市場(chǎng)，首先要大幅降低動(dòng)力鋰電池成本，要通過政府采購(gòu)形式拉動(dòng)純電動(dòng)汽車，進(jìn)而拉動(dòng)動(dòng)力鋰電池產(chǎn)量提升。

機(jī)構(gòu)認(rèn)為，從特斯拉專利開放事件來分析，將降低電池成本。從目前的電動(dòng)汽車技術(shù)路線看，除特斯拉ModelS外，其他車型均以磷酸鐵鋰或者錳酸鋰離子電池為主。雖然特斯拉在電源管理系統(tǒng)上技術(shù)領(lǐng)先，但其后續(xù)發(fā)展卻仍需依賴電池成本的不斷降低。所以共享技術(shù)專利可以讓更多廠商以更低的BMS開發(fā)成本進(jìn)入三元路線，從而能夠促進(jìn)三元鋰離子電池的發(fā)展，以潛在市場(chǎng)空間換得動(dòng)力鋰電池產(chǎn)量規(guī)模，從而打通后續(xù)電池成本下降通道。

目前制約全球新能源汽車發(fā)展的關(guān)鍵在于電池的續(xù)航能力和安全性，此次特斯拉開放其核心專利，將大幅提高新能源汽車的普及速度，國(guó)內(nèi)新能源汽車制造商、鋰離子電池等行業(yè)，也將獲得特斯拉技術(shù)外溢機(jī)遇。

而從鋰離子電池產(chǎn)業(yè)鏈來看，關(guān)注具有先發(fā)優(yōu)勢(shì)和雄厚技術(shù)底蘊(yùn)的龍頭公司，以及切入國(guó)際廠商供應(yīng)鏈的技術(shù)公司。比如，寧波韻升、新宙邦、天賜材料、滄州明珠、杉杉股份、天齊鋰業(yè)、贛鋒鋰業(yè)和當(dāng)升科技等。